Fördermittel Sparkassen als Financiers von Existenzgründern und Unternehmen Savings banks

56 Fördermittel Sparkassen als Financiers von Existenzgründern und Unternehmen Savings banks providing funds for founders and businesses Klaus Klein Der 1953 in Völklingen geborene Autor studierte Rechtswissenschaften an der Universität des Saarlandes und war danach zunächst als wissenschaftlicher Assistent und Lehrbeauftragter an der Universität tätig, danach als Regierungsrat beim Ministerium für Arbeit, Gesundheit und Sozialordnung. Seit 1993 ist Klaus Klein Geschäftsführer des Sparkassenverbandes Saar. The author was born in Völklingen in 1953. After studying law at Saarland University he worked as scientific assistant and assistant lecturer at the university and later became a senior civil servant at the Ministry of Labour, Health and Social Systems. Since 1993 Klaus Klein has been managing director of the savings banks association Sparkassenverband Saar. Die Sparkassen-Finanzgruppe Saar ist ein starker Verbund aus sieben Sparkassen, der Landesbank, der Landesbausparkasse und den Saarland-Versicherungen. Sie ist traditionell der kreditwirtschaftliche Partner für mittelständische Unternehmen der Region. Für den Kunden bedeutet dieser enge Verbund, dass er in allen Fragen rund ums Geld nur einen Ansprechpartner benötigt und alle Finanzprodukte als sinnvoll aufeinander abgestimmtes Paket aus einer Hand erhält. In den 370 Geschäftsstellen der Sparkassen-Finanzgruppe Saar steht den Kunden die gesamte Bandbreite an Leistungen und Produkten von Deutschlands größter Finanzgruppe zur Verfügung. Dies honorieren insbesondere die Unternehmen im Saarland. Zwei von drei Firmen finanzieren sich bei einer Sparkasse oder der Landesbank. Neben der Bereitstellung klassischer Finanzierungsmittel – Investitionsdarlehen und Betriebsmittelkredite – ist der wesentliche Aspekt bei der Begleitung unserer Kunden die Optimierung der Finanzierungsstruktur unter Einbindung öffentlicher Fördermittel und günstiger Finanzierungsformen. Dazu gehören zinsverbilligte Darlehen, Zuschüsse und Bürgschaften. In besonderer Form trifft das für Existenzgründer zu, deren Finanzierung ei- ne wichtige Aufgabe der Sparkassen im Rahmen der regionalen Wirtschaftsförderung und des öffentlichen Auftrages ist. Zur zinsgünstigen Finanzierung von Existenzgründern stehen über die Saarländische Investitionskreditbank alle relevanten öffentlichen Fördermittel zur Verfügung. Beispielhaft seien hier zwei saarländische Förderprogramme genannt: Für kleinere Gründungsvorhaben mit einem Kreditbedarf bis 25.000 € hat das Saarland erfolgreich das Startkapitalprogramm aufgelegt. Hier werden die Zinsen in den ersten 24 bzw. 36 Monaten vom Land übernommen. Für größere Investitionsvorhaben eignet sich das Programm „Gründungs- und Wachstumsfinanzierung“, das ebenfalls vom Land verbilligte Darlehen für Gründungen und Festigungen, innovative Vorhaben sowie für Investitionen zur Unterstützung des Strukturwandels und zur Verbesserung der Wettbewerbsfähigkeit von Unternehmen bereitstellt. Die seitens des Saarlandes gewährte Zinsverbilligung beträgt bei Existenzgründungen sowie bei Festigungsinvestitionen innerhalb der ersten drei Jahre nach Gründung 0,5 Prozent p. a. Investitionen von Unternehmen, die länger als drei Jahre, aber noch nicht länger als acht Jahre am Markt tätig sind, werden im Zins um 0,25 Prozent p. a. verbilligt. Diese Zinsverbilligung wird jeweils für die ersten zehn Jahre der Darlehenslaufzeit gewährt. Public Funding 57 The savings banks group SparkassenFinanzgruppe Saar is a strong association of seven savings banks, the State Bank, the State Building Society and the insurance company Saarland-Versicherungen. It has traditionally been the credit services partner of mediumsized companies in the region. This closely cooperating association means that a customer only needs to contact one person in all money matters and receives an adequately compiled package of financial products from one single source. The 370 branch offices of Sparkassen-Finanzgruppe Saar offer their customers the whole range of services and products available from the largest financial group in Germany. This is particularly appreciated by Saarland-based businesses. Two out of three companies receive funds from a savings bank or the State Bank. The fundamental aspect of our customer support, apart from supplying classical financial resources such as invest- ment loans and working capital credit, is optimizing the financing structure including public funding and favourable forms of financing, among others low-interest loans, allowances and bank guarantees. This is especially important for business founders, the financing of whom is one of the core tasks of the savings banks in the framework of regional business promotion and as part of their public mandate. All relevant public funds for providing low-interest financing to business start-ups are available through the state financial services institution Saarländische Investitionskreditbank. I would like to mention two examples of business promotion programmes by the State of Saarland. A seed capital programme was successfully initiated for smaller startups with a credit demand not exceeding 25,000 euros. In these cases the State bears the interest during the first 24 or 36 months. A programme for “start-up and growth financing” is more suitable for larger investment projects. It also provides state loans at reduced rates of interest for establishing or consolidating businesses, for innovative projects and for investments that promote structural change or improve a company’s competitiveness. The interest reduction offered by the State of Saarland is 0.5 per cent p.a. for startups and consolidating investments within three years after the company foundation. Businesses that have been active in the market for more than three up to eight years are eligible for an interest reduction of 0.25 per cent p.a. These reduced rates of interest are granted for the first ten years of the term of a loan. The companies may additionally apply for all other forms of support offered at federal and state level. It is also possible to obtain financial support if the founder has no or not enough collateral securities to 58 Fördermittel Daneben können auch alle anderen Förderprodukte auf Bundes- und Landesebene in Anspruch genommen werden. Finanzierungslösungen sind auch dann möglich, wenn dem Gründer keine oder nicht ausreichende bankübliche Sicherheiten zur Verfügung stehen. Im Startkapitalprogramm übernimmt das Land das Risiko in Form einer Bürgschaft. Alternativ können die Existenzgründungsprogramme „Mikrodarlehen“ oder „StartGeld“ in Anspruch genommen werden, bei denen die KfW-Mittelstandsbank eine 80-prozentige Haftungsfreistellung garantiert. Bei größeren Investitionsvorhaben, auch von bereits am Markt etablierten Unternehmen, kommen ggf. Bürgschaften der Bürgschaftsbank Saarland in Frage, die die Kreditmittel bis maximal 80 Prozent verbürgen. Daraus resultiert, dass jedes Erfolg versprechende Vorhaben auch bei nicht ausreichender Besicherung finanziert werden kann. Die maßgeschneiderte Finanzierung setzt voraus, dass der Existenzgründer den Schritt in die Selbstständigkeit detailliert geplant und in einem Geschäftsplan dokumentiert hat. Die Vorlage eines aussagefähigen Geschäftsplanes ist Fundament für die Bewilligung der Kreditmittel, aber auch der öffentlichen Fördermittel. Die Sparkassen unterstützen Existenzgründer durch Bereitstellung von Planungshilfen und Branchendaten tat- kräftig. Darüber hinaus bietet sich dem Gründer die Möglichkeit, im Rahmen des StartUp-Wettbewerbes zeitnah ein individuelles Feedback von Spezialisten zu Stärken und Schwächen seines Gründungsvorhabens zu erhalten. Dieser Wettbewerb, der seit 1997 bundesweit durchgeführt wird, ist eine Initiative der Zeitschrift „Stern“, der Sparkassen, McKinsey & Company und des ZDF die von der , Bundesregierung unterstützt wird. Die besten Geschäftsideen werden zudem prämiert. Bei der Finanzierung von innovativen, technologieorientierten Neugründungen stoßen Kreditinstitute alleine mit klassischen Finanzierungsmitteln schnell an ihre Grenzen. Gründungen in diesen Bereichen sind häufig mit Anfangsverlusten aufgrund hoher Entwicklungskosten, insbesondere im Personalbereich, verbunden. Hier hat die Sparkassen-Finanzgruppe Saar durch ihre Beteiligung an der Saarländischen Wagnisfinanzierungsgesellschaft die Möglichkeit, den Gründern Wagniskapital in Form von stillen Beteiligungen zur Verfügung zu stellen. Für den Existenzgründer hat diese Finanzierungsform Eigenkapitalcharakter; er hat damit bereits in der Anfangsphase eine solide Bilanzstruktur. Das Thema Beteiligungsfinanzierung hat auch nach den neuen Eigenkapitalrichtlinien für Kreditinstitute (Basel II) und der geforderten Koppelung der Konditionen an die individuelle Risikosituation des Kreditnehmers an Bedeutung gewonnen. Zunehmend finden diese eigenkapitalorientierten Finanzierungsalternativen das Interesse mittelständischer Unternehmen. Die SparkassenFinanzgruppe hat darauf frühzeitig reagiert und ihr Produktportfolio entsprechend erweitert. Durch die Beteiligung an der S-Partner-Kapital AG, einer bayerischen Unternehmensbeteiligungsgesellschaft, die enge Zusammenarbeit mit der Bayerischen Landesbank und die Neugründung einer Sparkassen-Beteiligungsgesellschaft gemeinsam mit der Saarländischen Investitionskreditbank sind die Institute der Sparkassen-Finanzgruppe in der Lage, Beteiligungen im Volumen von 50.000 bis zu 10 Mio. Euro Public Funding 59 offer. Within the seed capital programme, the state will assume the risk in the form of a guarantee. Instead, business founders may opt to claim for funds from the start-up programmes “Mikrodarlehen” (micro loans) or “StartGeld” (start-up funds), where the KfW Mittelstandsbank (KfW SME Bank) guarantees an 80 per cent release from liability for the client’s regular bank. In case of larger investment projects, also by companies already established in the market, guarantees by the guarantee bank of Saarland may be considered, which vouch for up to 80 per cent of the credit funds. As a consequence, each promising project can be financed, even if there is no adequate security. The precondition for a tailor-made solution is that the business founder has worked out a detailed strategy for his/ her step into self-employment and documented it in a business plan. An informative business plan is the foundation of an approval of credit as well as public funding. The savings banks actively support business founders by providing planning aids and industry data. In addition, business founders have the possibility of receiving prompt expert feedback about the strengths and weaknesses of their projects by participating in the “StartUp” competition. This competition, which has been organized throughout Germany since 1997, was initiated by the magazine “Stern”, the savings banks, McKinsey & Company and the TV station ZDF It . is supported by the Federal Government, and the best business ideas win prizes. When it comes to financing innovative, technology-oriented start-ups, credit institutions soon reach their limits when they confine themselves to applying the standard financing instruments. Such start-ups are often associated with initial losses due to high development costs, particularly in the area of human resources. Through its cooperation with the venture capital finance company Saarländische Wagnisfinanzierungsgesellschaft, Sparkassen-Finanzgruppe Saar can make venture capital available to business founders in the form of sleeping investments. For the entrepreneur this form of financing counts as equity capital, giving the business a solid balance sheet structure right from the start. The subject of equity financing has increased in importance due to the new equity capital directive for credit institutions (Basle II) and the required linking of conditions to the risk situation of each credit user. Medium-sized enterprises show a growing interest in these equity-oriented financing alternatives. Sparkassen-Finanzgruppe has responded to this development at an early stage by expanding its product range accordingly. The member institutions of Sparkassen-Finanzgruppe can provide investments in the range between 50,000 and ten million euros due to their participation in the Bavarian investment company S-Partner-Kapital AG, their close cooperation with the Bavarian State Bank and the establishment of a savings bank investment company, which was jointly set up with Saarländische Investitionskreditbank. This offers an opportunity for enterprises of almost any size to realize their desire for increasing their equity capital. So far, this service, as extensive and clearly structured as it is, is only being offered by the savings banks organization of Saarland. 60 Fördermittel zur Verfügung zu stellen. Somit kann der Wunsch nach Eigenkapitalverbesserung für Unternehmen nahezu jeder Größenordnung realisiert werden. Dieses Angebot ist in seiner Breite und der klaren Struktur bislang nur in der saarländischen Sparkassenorganisation zu finden. Daneben kann die Eigenkapitalsituation der mittelständischen Firmen auch über die Bereitstellung von Nachrangdarlehen der KfW-Förderbank zinsgünstig verbessert werden. Eine weitere Möglichkeit zur Verbesserung der Kapitalstruktur des Unternehmens ist die Finanzierung von Investitionen über Leasing. Hier steht dem Kunden das Angebot der sparkasseneigenen Leasinggesellschaften – der Deutschen Leasing AG und der LGS Leasinggesellschaft der Sparkasse GmbH – zur Verfügung. Leasingverträge können zur Finanzierung von Maschinen, Werkzeugen, Computern, Fahrzeugen, Betriebs- und Geschäftsausstattung sowie Immobilien abgeschlossen werden, wobei zahlreiche Vertragsvarianten und Laufzeitmodelle eine individuelle Problemlösung ermöglichen. Neben der Verbesserung des Bilanzbildes durch Schonung des Eigenkapitals bietet Leasing weitere Vorteile: fest kalkulierbare Kosten, volle steuerliche Abzugsfähigkeit der Raten und die Möglichkeit der raschen Anpassung an den technischen Fortschritt. Neben der optimalen Finanzierung der Investitionen hat die Steuerung der Liquidität für den Unternehmenskunden einen hohen Stellenwert. Hier unterstützt die Sparkassen-Finanzgruppe ihre Kunden nicht nur durch Bereitstellung von Kontokorrentkrediten, Betriebsmittelkrediten und Saisonfinanzierungen, sondern bietet eine wesentliche Hilfestellung durch die schnelle und kostengünstige Abwicklung der ständig zunehmenden Datenflut im Liquiditätsmanagement über die Bereitstellung intelligenter PC-Lösungen. Mit den SFirm-Anwendungen kann der Kunde nicht nur auf Konten der Sparkasse, sondern auch auf seine Girokonten bei nahezu allen deutschen Kreditinstituten zugreifen und entsprechende Aufträge erteilen. So ist gewährleistet, dass auch bei einer Vielzahl von Bankverbindungen die Liquidität des Unternehmens täglich optimal gesteuert werden kann. Liquiditätsschonend wirkt der Verkauf der Kundenforderungen im Rahmen des Factoring. Die Außenstände des Unternehmens werden von der Deutschen Factoring Bank, einem Kooperationspartner der Sparkassen-Finanzgruppe, angekauft und das Ausfallrisiko wird zu 100 Prozent übernommen. Das Mahn- wesen, das Inkasso der Forderungen und die Rechtsverfolgung werden von der Factoring-Bank erledigt. Auf Wunsch ist auch die Führung der Debitorenbuchhaltung möglich. Neben der Wahl der optimalen Finanzierungsstruktur stellt sich für Unternehmen und Unternehmer immer die Frage nach der Absicherung von Risiken. Dies gilt in besonderem Maße für Existenzgründer. Auch hier kann die Sparkassen-Finanzgruppe maßgeschneiderte Lösungen anbieten. Von Lebensund Krankenversicherungen für den Unternehmer über die Regelung der Altersversorgung bis hin zur Abdeckung der spezifischen Unternehmensrisiken wie beispielsweise Betriebshaftpflicht, Betriebsunterbrechung oder Mobilienund Immobilienversicherungen können die Unternehmenskundenberater in enger Zusammenarbeit mir den Saarland-Versicherungen die gesamte Produktpalette im Versicherungsbereich vermitteln. Durch den starken Verbund und die enge Einbindung in die regionalen Wirtschaftsstrukturen ist die SparkassenFinanzgruppe Saar kompetenter Partner für mittelständische Unternehmen in ihrem gesamten Lebenszyklus, von der Existenzgründung über Wachstum und Expansion bis hin zur Unternehmensübergabe. Public Funding 61 Finanzierungsplan und Risikoverteilung/Financing plan and diversification of risks* Finanzierungsbeispiel: Ein Existenzgründer übernimmt ein bestehendes Unternehmen, Kaufpreis 250.000 €, Betriebsmittel werden in Höhe von 25.000 € benötigt. Der Gründer bringt Eigenkapital in Höhe von 37.500 € in die Finanzierung ein. Durch Verzahnung der unterschiedlichen Fördermittel und Bürgschaften kann die Finanzierung mit einem für jeden Partner vertretbaren Risiko dargestellt werden/Financing model: a business founder takes over an existing company at a purchase price of €250,000. He needs equipment in the amount of €25,000. He brings in equity capital in the amount of €37,000. By interlocking various types of funding and guarantees, financing can be realized at a justifiable risk for each party involved. Finanzierungsmittel/Funds EURO Eigenmittel/Own resources GuW-Darlehnen/GuW loan KfW-Kredit/KfW credit 37.500 125.000 25.000 250.000 Startkapital/Seed capital (Betriebsmittel/Equipment) Zusammen/Total Risiko in %/Percentage of risk 275.000 100,0 37.500 13,6 30.000 10,9 120.000 43,6 62.500 22,7 25.000 9,2 25.000 25.000 Eigenkapital Gründer Hausbank/ Bürgschafts-Bank/ EURO KfW/KfW EURO SIKB/SIKB EURO /Equity capital EURO 37.500 Client’s bank (20 %) Guarantee bank (20 %) EURO Nachrangdarlehnen/Subordinate loan** 62.500 25.000 5.000 100.000 20.000 62.500 * Quelle: Saarländische Investitionskreditbank/ Source: Saarländische Investitionskreditbank ** Unternehmerkapital/ERP-Kapital für Gründung der KfW/ Owner’s capital/ERP capital for the establishment of KfW Medium-sized enterprises may also improve their equity capital base by using low-interest subordinate loans available from KfW-Förderbank. Another way of improving the capital structure of a business is financing investment through leasing. The client can use the leasing offers provided by the savings bank-owned leasing companies Deutsche Leasing AG and LGS Leasinggesellschaft der Sparkasse GmbH. Leasing agreements may be signed to finance machinery, tools, computers, vehicles, factory and office equipment as well as properties, whereby numerous different contract forms and duration periods enable individual problem solutions. Besides improving the ba-lance sheet by saving equity capital, leasing brings about more advantages: fixed, calculable costs, full deductibility of payments and rapid adjustment to technical progress. For business customers, liquidity control is as important as optimum investment financing. Sparkassen-Finanzgruppe assists its clients not only by providing advances on current account, working capital credits and seasonal financing, but it offers substantial support in handling the ever-increasing flood of data in liquidity management by providing fast, cost-effective, intelligent PC solutions. The S-Firm applications give the clients access not only to their savings bank accounts, but to their current accounts with nearly all German credit institutions, enabling them also to give appropriate orders. This makes sure that a company’s liquidity can be optimally controlled every day, even if there is a large number of bank connections. Another means of saving liquidity is selling receivables in factoring. The German factoring bank Deutsche Factoring Bank, a cooperation partner of Sparkassen-Finanzgruppe, purchases a company’s outstanding debts and assumes the total risk of non-payment. The factoring bank will send reminders, collect outstanding debts and take legal action. Upon request it will also take care of the accounts receivable accounting. Besides choosing the optimum financing structure, businesses and entrepreneurs must always give consideration to the protection against risks. This is especially important for business founders. SparkassenFinanz-gruppe can offer tailor-made solutions in this area, too. In close cooperation with the insurance company Saarland Versicherungen, its business customer consultants can arrange the whole spectrum of insurance services, from life and health insurance policies for entrepreneurs through old-age provision to covering specific business risks like for instance employers’ liability, downtimes or property and equipment insurance. Its integration with a strong network and close connection with regional business structures make Sparkassen-Finanzgruppe Saar a competent partner for medium-sized enterprises throughout their whole life cycle, from start-up through growth and expansion to the transfer of the business.