Market Research Report : Laboratory Information Management System Market in India 2013 by researchonindia

VIEWS: 0 PAGES: 16

More Info
									               Insert Cover Image using Slide Master View
                              Do not distort




Laboratory Information Management System (LIMS) Market –
Laboratory Information Management System (LIMS) Market India

April 2013
Executive Summary

                 The market is currently valued at INR X1 units and is expected to reach approximately INR X5 units by 20‐‐
                 Adoption of LIMS within the healthcare sector forms approximately a% and is projected to grow to e% in the 
  Market          next 5 years
                 LIMS market in India has observed slower growth trajectory in comparison to their global counterparts


                 LIMS has application in various industries that require extensive data handling 
   LIMS 
                 Apart from Healthcare industry, it finds application in Food  & Beverage; Chemical Manufacture; 
Applications      Environmental Labs; Forensics; Oil And Gas And Metals and Mining Sectors


                 LIMS software providers directly install software to its client
Distribution     Software providers must take responsibility of not only installation but also maintenance and  imparting of 
  Channel         training to its users

                Drivers                                                         Challenges
                   – Rise in number of Clinical Laboratories                       – Disparity in ‘Quality’ Standards
  Drivers &        – Growth in Pharmaceutical Industry                             – High Cost of Installation
 Challenges        – Growth of Clinical Trials Market
                     Growth in Biotech Sector
                   – Growth in Biotech Sector
                   – Significance Laid on Laboratory Accreditation

                                                                 Major Players

Competition
Co pet t o                   Player A                                Player B                               Player C
                            Player D                                 Player E                               Player F


                        LABORATORY INFORMATION MANAGEMENT SYSTEM MARKET IN INDIA 2013.PPT                                        2
 •Macro Economic Indicators
  I t d ti
 •Introduction
 •Market Overview
  LIMS Structure
 •LIMS Structure
 •Distribution Channel
 •LIMS Applications in Healthcare 
 •Drivers & Challenges
 •Trend
  C      titi L d
 •Competitive Landscape
 •Strategic Recommendations
  Appendix
 •Appendix

LABORATORY INFORMATION MANAGEMENT SYSTEM MARKET IN INDIA 2013.PPT   3
Economic Indicators (1/3)
GDP at Factor Cost: Quarterly 
                                           SAMPLE 
    INR units
    15                                                                                    d3                                      c4
    14    d1                                                                              c3                                      b4
                                                d2
          c1                                                                              b3
    13                                          c2                                                                                a4
          b1                                    b2                                        a3
    12
          a1                                    a2
    11
    10
         Q1                                    Q2                                        Q3                                       Q4
                                            20‐‐ ‐ ‐‐     20‐‐ ‐ ‐‐       20‐‐ ‐ ‐‐      20‐‐ ‐ ‐‐

                      y
Inflation Rate: Monthly

         %
   1.0                                      B                                                                       E
   0.8
   08
   0.6                A                                               C                        D
   0.4
   0.2
   0.0
              Aug 20‐‐ ‐ Sep 20‐‐   Sep 20‐‐ ‐ Oct 20‐‐    Oct 20‐‐ ‐ Nov 20‐‐        Nov 20‐‐ ‐ Dec 20‐‐   Dec 20‐‐ ‐ Jan 20‐‐

                                    LABORATORY INFORMATION MANAGEMENT SYSTEM MARKET IN INDIA 2013.PPT                                  4
FDI Inflow in Indian Healthcare Segments

          Several healthcare segments in India have earned good volume of FDI over a 12 
                                years’ span between 2000 to 2012




             Hospital and diagnostic centers
             Hospital and diagnostic centers                                            INR P units
                                                                                        INR P units



             Medical and surgical appliances                                            INR Q units



           Drugs and pharmaceuticals sector                                             INR R units


                    LABORATORY INFORMATION MANAGEMENT SYSTEM MARKET IN INDIA 2013.PPT                 5
IT adoption in healthcare has far reaching benefits that 
entail better healthcare services
                                     SAMPLE 
                                     SAMPLE
                                                                        Enablement of analytics for efficient and 
      Enables improvement in healthcare processes
                                                                              effective care for patients



                                         IT Adoption in Healthcare


                                                                           Integration of facilities and share of
                                                                           Integration of facilities and share of 
       Delivery of timely information to healthcare 
                                                                         information among healthcare service 
                         providers
                                                                                        providers




 Information Technology (IT) is increasingly being deemed as a critical contributor in transforming healthcare delivery 
          standards in India due to its significant role in improving quality, safety and efficiency of the same


                              LABORATORY INFORMATION MANAGEMENT SYSTEM MARKET IN INDIA 2013.PPT                            6
LIMS has application in numerous industries that require 
extensive data handling             SAMPLE 
        Life Sciences                              Pharmaceutical                                Healthcare




                                                  Application of 
                                                   LIMS in Key 
                                                     Sectors




      Food 
      F d
                                          Chemical                              Environmental 
        & 
                                         Manufacture                                 Labs
     Beverage
                                                                                                     Metals 
                        Forensics                             Oil and Gas                             and 
                                                                                                     Mining


                          LABORATORY INFORMATION MANAGEMENT SYSTEM MARKET IN INDIA 2013.PPT                    7
LIMS adoption in India is significantly low in Indian 
laboratories… 
Market Overview (1/3)
• LIMS market in India is presently at a nascent stage 
• LIMS finds application in a number of sectors which are laboratory dependant and requires quick dissemination of 
  information throughout plant
  i f     ti th       h t l t
• The LIMS market is currently registering negligible growth but is expected to slowly catch up in future with the growing 
  systematic approach of laboratories




                                    Overall LIMS – Market Size & Growth (Value Wise)
                 INR units
                                                                                                        x6
                350                                              11.3%                  x5
                300                                                       x4
                                                           x3
                250                         x2
                             x1
                200
                150
                100
                 50
                  0
                             20‐‐           20‐‐          20‐‐           20‐‐           20‐‐            20‐‐

                                    LABORATORY INFORMATION MANAGEMENT SYSTEM MARKET IN INDIA 2013.PPT                     8
Apart from common modules, customization plays a key 
role in installation of LIMS

                                                                     Inventory                     Resource 
               Registration                  Billing
                                                                    Management                    Management




 Competency 
 Management                                Common Modules in LIMS                                             Result Reporting




                                                                   Interface with                 Scientific Data 
                                           Laboratory
           MIS Reports                                               Laboratory                   Management 
                                          Requisitions
                                                                    Equipments
                                                                      q p                             System
                                                                                                       y



                              LABORATORY INFORMATION MANAGEMENT SYSTEM MARKET IN INDIA 2013.PPT                                  9
Drivers & Challenges – Summary 




  Drivers

  Rise in number of Clinical Laboratories
  Ri i       b    f Cli i l L b t i
                                                                       Challenges
  Growth in Pharmaceutical Industry                                    Disparity in ‘Quality’ Standards

  Growth of Clinical Trials Market                                     High Cost of Installation

  Growth in Biotech Sector

       f          d      b
  Significance Laid on Laboratory 
  Accreditation




                             LABORATORY INFORMATION MANAGEMENT SYSTEM MARKET IN INDIA 2013.PPT            10
Competitive Benchmarking (2/5)
Key Ratios of Major 3 Companies – Operational Basis (FY 20‐‐) (1/3)

       %                                          Operating Margin      Net Margin

  6
                  4.08
  4
                             1.85
  2
  0
                                                       ‐0.03          ‐0.04                                  ‐0.04
  ‐2
   2
  ‐4                                                                                            ‐3.44

                     Company A                             Company B                                 Company C




           • xx




                                 LABORATORY INFORMATION MANAGEMENT SYSTEM MARKET IN INDIA 2013.PPT                   11
Public: Domestic Company – Player A (1/4)
Company Information                                                 Offices and Centres – India 

Corporate Address       xx

Tel No.                 xx
Fax No.                 xx
Website                 xx
Year of Incorporation   xx
Ticker Symbol
Ti k S b l              xx
Stock Exchange          xx
                                                                              Mumbai

Products and Services
       Category              Products/Services                                                          Head Office

                                                                    Key People
Domestic Appliances     xx
                                                                            Name                   Designation

Lighting Products       xx




                              LABORATORY INFORMATION MANAGEMENT SYSTEM MARKET IN INDIA 2013.PPT                       12
 Public: Domestic Company – Player A (2/4)
 Financial Snapshot
  i    i lS     h
                                                 SAMPLE                      K      i
                                                                             Key Ratios
                                                                                                            y‐o‐y change 
                   Total Income          Net Profit / Loss                            Particulars                         2012    2011     2010     2009
                                                                                                              (2012‐11)
   INR units                                                   INR units     Profitability Ratios
                                      27,565.7
40,000                  22,379.4                    31,123.3         1,500   Operating Margin                  ‐1.37     7.36%    8.73%    10.20%   10.15%

          17,755.6                                                           Net Margin                        ‐1.43     3.79%    5.22%    5.23%    5.02%
                                                                     1,000   Profit Before Tax Margin          ‐2.28     5.65%    7.93%    8.94%    7.87%
20,000
                                                                     500     Return on Equity                  ‐6.69     16.84%   23.53%   23.69%   36.38%
                                                                             Return on Capital Employed        ‐5.65     30.15%   35.80%   41.23%   55.25%
     0                                                               0       Return on Working Capital         ‐6.19     99.01%   105.20% 56.56%    95.34%
            20‐‐           20‐‐          20‐‐           20‐‐                 Return on Assets                  ‐1.89     11.74%   13.63%   16.90%   17.31%
                                                                             Return on Fixed Assets
 Financial Summary                                                                                             ‐35.06   122.51%   157.57% 226.85% 185.65%

                                                                             Cost Ratios
• The company earned a net profit of INR   1,178.8 mn in FY 2012, as         Operating costs (% of Sales)       1.39     92.61%   91.22%   89.76%   89.81%
  compared to net profit of INR  1,437.9 mn in FY 2011                       Administration costs (% of 
                                                                                                                1.22     13.04%   11.82%   12.36%   12.06%
                                                                               Sales)
• The company reported total income of  INR   31,123.3 mn in FY 
                                                                                            (%         )
                                                                             Interest costs (% of Sales)        0.61     1.92%    1.32%    1.66%    2.33%
  2012 registering an increase of 12 9 per cent over FY 2011
  2012, registering an increase of 12.9 per cent over FY 2011
                                                                             Liquidity Ratios
• The company earned an operating margin of 7.36 per cent in FY              Current Ratio                     ‐1.25%     1.19     1.21     1.51       1.26
  2012 a decrease of 1.37 percentage points over FY 2011                     Cash Ratio                        5.17%      0.08     0.08     0.12       0.12
• The company reported debt to equity ratio of 0.30 in FY 2012, an           Leverage Ratios
  increase of 36.04 per cent over FY 2011                                    Debt to Equity Ratio              36.04%     0.30     0.22     0.31       0.88
                                                                             D b     C i lR i
                                                                             Debt to Capital Ratio             27.74%     0.23     0.18     0.23       0.47
Key Financial Performance Indicators                                         Interest Coverage Ratio          ‐42.39%     3.84     6.67     6.16       4.37

          Indicators                      Value (21/01/2013)                 Efficiency Ratios
 Market Capitalization (INR)                       xx                        Fixed Asset Turnover              ‐7.66%    16.57     17.95   22.15    18.22

 Total Enterprise Value (INR)                                                Asset Turnover                    2.28%      1.59     1.55     1.65       1.70
                                                   xx
                                                                             Current Asset Turnover            5.04%      2.18     2.07     1.86       1.96
 EPS (INR)
 EPS (INR)                                         xx                        Working Capital Turnover          11.77%    13.39     11.98    5.52       9.36
 PE Ratio (Absolute)‐09/01/2013                    xx                        Capital Employed Turnover         ‐7.31%     3.41     3.68     3.45       3.84

                                                                                                                             Improved        Decline

                                        LABORATORY INFORMATION MANAGEMENT SYSTEM MARKET IN INDIA 2013.PPT                                                13
Public: Domestic Company – Player A (3/4)
Key Business Segments                                                         Key Geographic Segments
   Telecom and Wireless               Infrastructure and Systems                     North America       Europe        Asia Pacific
   Life Sciences and Healthcare
100%                                                                          100%
           C1%          C2%            C3%            C4%
           B1%          B2%                   B3%     B4%
                                                                                           E1%           E2%            E3%            E4%
50%                                                                            50%
           A1%          A2%            A3%            A4%
                                                                                           E1% D1%       E2% D2%               D3%            D4%
                                                                                0%                                      D3%           D4%
 0%
           20‐‐           20‐‐         20‐‐           20‐‐                                2009           2010           2011          2012

Business Highlights

Description                       News
                                  • The company is into specialization of software product and technology innovation
Overview                          • The company has been into developing solutions for customers in technology, telecommunication, life 
                                   science, healthcare, banking, and consumer products sectors across North America, Europe, and Asia
                                  • ChemLIMS is the LIMS solution that is highly configurable, secure and easy to setup designed completely 
                                    for analytical information handling
LIMS
                                  • Its LIMS product aids in (a) reporting and trend analysis (b) calculation and limit checking (c) security and 
                                    regulatory compliance (d) sample tracking




                                    LABORATORY INFORMATION MANAGEMENT SYSTEM MARKET IN INDIA 2013.PPT                                          14
                      SAMPLE 
Public: Domestic Company – Player A – SWOT Analysis (4/4)

                                                                   • xx
 • xx




                                     S             W

 • xx
                                    O                T             • xx




               LABORATORY INFORMATION MANAGEMENT SYSTEM MARKET IN INDIA 2013.PPT   15
                     Thank you for the attention
The Laboratory Information Management System Market – India report is part of Research on 
India’s Healthcare Series.
For more detailed information or customized research requirements please contact:
Phone:         +91 33 4027 6214/6215
               +91 33 4027 6214/6215
E‐Mail:        info@netscribes.com

Follow us on:




About Netscribes
                        g          g                f
Netscribes is a knowledge‐consulting and solutions firm with clientele across the globe. The company’s expertise spans areas of investment & 
                                                                                  g             p y      p         p              f
business research, business & corporate intelligence, content‐management services, and knowledge‐software services. At its core lies a true 
value proposition that draws upon a vast knowledge base. Netscribes is a one‐stop shop designed to fulfil clients’ profitability and growth 
objectives.


Disclaimer: This report is published for general information only. Although high standards have been used in the preparation,  Netscribes is
Disclaimer: This report is published for general information only Although high standards have been used in the preparation “Netscribes” is 
not responsible for any loss or damage arising from use of this document. This document is the sole property of Netscribes and prior 
permission is required for guidelines on reproduction.

                                     LABORATORY INFORMATION MANAGEMENT SYSTEM MARKET IN INDIA 2013.PPT                                     16

								
To top