Docstoc

K12 Techno Services Pvt. Ltd. - Company Profile

Document Sample
K12 Techno Services Pvt. Ltd. - Company Profile Powered By Docstoc
					K12 Techno Services Pvt. Ltd.
February 2013
Executive Summary
                    • K12 Techno Services Pvt. Ltd. (K12 Techno Services) is a customized education service provider operating in 
Company               Andhra Pradesh
Description         • It provides specialized education services to ‐‐ schools, ‐‐ junior colleges and over ‐‐ societies in the state

Key Products and    • It offers comprehensive range of cost effective education solutions to schools, which includes managing 
Services              academic, financial and strategic responsibilities

                    • The company’s ‐‐ is one of its major strengths; however, its ‐‐ is one of the key areas of concern
                    • The company can reap significant benefits from the strong push towards the growth of the K‐12 sector by 
SWOT Analysis         the Government of India
                    • However, the dominance of the public sector may have an adverse affect on the growth prospects of the 
                      organization

                    • K12 Techno Services Pvt. Ltd. generated total revenues of INR ‐‐ mn in the fiscal year FY 2012 registering a 
                      y‐o‐y increase of ‐‐ per cent. It earned a net ‐‐ of INR ‐‐ mn in FY 2012 as compared to a net ‐‐ of INR ‐‐mn in 
                      FY 2011
Financial Profile
                    • The financial profile of the company includes the balance sheet and profit and loss account for FY 2012 and  
                      2011 and the key ratios depicting the key financial figures for FY 2012 and 2011, giving an insight into the 
                      company's financial performance

                    • K‐12 market in India was estimated at INR ‐‐ bn in 2011 and is expected to grow at a CAGR of ‐‐ per cent to 
Industry Analysis     reach INR 2200 bn by 2015
                    • K‐12 market has a ‐‐% share in the private education sector

Competitive 
                    • Key competitors for the company can be enlisted as Company A and Company B
Landscape


                                                                                                                                        2
Contents


                                Executive Summary
                                Factsheet
                                Clientele
                                Products & Services
                                Key People
                                SWOT Analysis
K12 Techno Services Pvt. Ltd.   Financial Profile
                                Industry Analysis
                                Competitive Landscape
                                Competitive Benchmarking
                                Recent News
                                Appendix



                                                            3
Factsheet
Basic Information             Brief Description
                              • K12 Techno Services Pvt. Ltd. (K12 Techno Services) is 
Industry
                                headquartered in Secunderabad, and is a customized education 
                                service provider operating in Andhra Pradesh
                                  It provides specialized education services to ‐‐ schools, ‐‐ junior colleges 
Corporate Address                  and over ‐‐ societies in the state

                              • Customized education solutions provided by the company 
                                include:
Tel No.
                              • Firm 1 and Firm 2 are investors in the company




                                E 
Fax No.




                              PL
Website

Year of Incorporation

Ownership

Revenue                 SA   M
Fiscal Year End

Auditor


Key Competitors




                                                                                                                   4
Clientele – India
      District      Area         Client

      District 1




                                E 
      District 2




                             MPL
      District 3
                           SA
      District 4




      District 5



                                          5
Products & Services

                         K12 Techno Services Pvt. Ltd.



             Service 1                                   Service 2




                                                      LE  
 • Point 1

                               MP         • Point 1


                             A
 • Point 2


                           S
                                          • Point 2
 • Point 3
                                          • Point 3




                                                                     6
Financial Profile
Financial Snapshot                                                     Profit & Loss Statement
               Total Income       Net Profit/Loss                           Particulars                       2011                          2012
   INR mn
 500                                       I2                         Income from Operations

 400           I1                                                     Total Income
 300




                                                              E 
 200                                                                  Expenditure (below)
 100
   0
                           NI1                         NI2

                                                           P L        Operating expenses




                                                          M
‐100
                                                                      Interest Expenses




                                                       SA
                    2011                        2012
                                                                      Depreciation
Financial Summary 
• The company incurred a net ‐‐of INR ‐‐ mn in FY 2012 from a net     Total Expenditure
  ‐‐ of INR ‐‐ in FY 2011




            AMPLE 
                                                                      Operating Income\EBIT
• Total income of the company increased by ‐‐ per cent y‐o‐y to 



          S
  reach INR ‐‐9 mn  in FY 2012
• The company’s total expenditure increased by ‐ per cent y‐o‐y 
  reaching INR ‐‐ mn in FY 2012
• The company earned an operating profit (EBIT) of INR ‐‐ mn in FY 
                                                                      Profit/(Loss) before Tax

                                                                      Profit/(Loss) after Tax

  2012


                                                                                     Note: All figures are in INR and are for Financial year ending 31st March

                                                                                                                                                            7
Ratio Analysis
Key Ratios                                                                    Key Ratio Analysis
                                    y‐o‐y change                               • The company’s operating margin increased by ‐‐ percentage 
             Particulars                               2012          2011
                                      (2012‐11)                                  points y‐o‐y reaching ‐‐ per cent in FY 2012; the increase could 
Profitability Ratios                                                             be attributed to the management’s increasing emphasis on 
                                                                                 improving profitability by exercising inefficient cost management 
Operating Margin
                                                                                 initiatives compared to that of the previous year
Net Margin
Profit Before Tax Margin                                                       • The return on equity increased by ‐‐ percentage points y‐o‐y 
Return on Equity                                                                 reaching ‐‐ per cent in FY 2012 indicating the company’s ability 
Return on Capital Employed                                                       to use the reinvested earnings to generate additional profits




                                                                                                                                          
Return on Working Capital                                                      • Current ratio of the company decreased by ‐‐ per cent y‐o‐y 
                                                                                 reaching ‐‐ in FY 2012, indicating poor cash flow management


                                                                                                                                       E
Return on Assets




                                                                                                                                     L
Return on Fixed Assets
                                                                               • Its cash ratio increased by ‐‐ per cent y‐o‐y to reach ‐‐ in FY 2012, 



                                                                                                  P
Cost Ratios                                                                      indicating the company’s ability to pay‐off current obligations 
Operating costs (% of Sales)                                                     with its most liquid short term assets as compared to the 



                                                                                                 M
Administration costs (% of Sales)                                                previous fiscal year



                                                                                                A
Interest costs (% of Sales)
                                                                               • Debt to equity ratio of the company increased by ‐‐ per cent y‐o‐



                                                                                              S
Liquidity Ratios                                                                 y reaching ‐‐ in FY 2012, indicating that the company is 
Current Ratio
                                                                                 leveraging itself which is likely to increase its interest expenses
Cash Ratio
Leverage Ratios                                                                • The company’s asset turnover ratio decreased by ‐‐ per cent y‐o‐
                                                                                 y to reach ‐‐ in FY 2012, indicating the company’s inability to 
Debt to Equity Ratio
                                                                                 generate sales revenue with its total assets as compared to the 
Debt to Capital Ratio
                                                                                 previous fiscal year
Interest Coverage Ratio
Efficiency Ratios                                                              • The company’s working capital turnover ratio decreased by ‐‐
Fixed Asset Turnover                                                             per cent reaching ‐‐ in FY 2012 indicating that the company is 
Asset Turnover
                                                                                 not being able to finance its day‐to‐day operations efficiently
Current Asset Turnover
Working Capital Turnover
Capital Employed Turnover
Source: Netscribes Analysis                         Improved   Decline      Note: y‐o‐y change in Profitability and Cost Ratios is represented in percentage points

                                                                                                                                                               8
Industry Analysis
Indian K‐12 Market – Overview                                             K‐12 Market Size & Growth
• The Indian K12 education system consists of 12 years 
                                                                            INR bn
  of formal schooling, with the mandatory teaching of 
                                                                                                             xx%                    x4
  English from class VI to class X                                                                                    x4
                                                                                                              x3
• Indian education sector has seen investment by both                                              x2
  government and private investors                                                    x1

• The government spent approximately ‐‐% of the GDP 



                                                                   E 
  on education (2007‐12)



                                                                 L
    The government has given importance to education 
     through schemes like ‘Sarva Shiksha Abhiyan’ which 
     ensures free primary education for all students


                                                               MP                    2011      2012e         2013e   2014e         2015e




                                                             SA
      – This is of primary importance as 70% of the Indians will  at a 
        working age by 2025                                               Private Education Market Segmentation
      – Allocation has been made for free mid‐day meals as well

• In order to bridge the gap between investments and                                    e%                           K‐12
                                                                                     d%
  demand,  the government is keen to adopt the public                                  c%                            Higher Education
                                                                                                                     Coaching Institutions
  private partnership model                                                  b%
                                                                                                                     Pre Schools
    Human resource development (HRD) ministry, has sought 
                                                                                                                     Vocational Training
     expressions of interest from companies in joining the 
     public‐private partnership (PPP) project to open ‐‐ schools 
                                                                                                        a%
     over the 12th five year plan (2012‐17)
    The 2012 budget pegs an outlay of INR ‐‐ bn in 2012‐13 for 
     the model schools
                                                                                            2011

                                                                                                                                           9
Competitive Landscape
 Company Name                                                     Description




                • Company A is a globally diversified education solutions provider reaching out to over ‐‐schools and ‐‐ mn 
                  learners and educators across the world
  Company A     • It won three prestigious awards




  Company B     • Company B was incepted in Mar ‐‐ as ‐‐ and is headquartered in ‐‐
                • It operates self owned and franchise based centres  and currently has ‐‐ existing centres all over India
                • Various business offerings from Company B include K‐12 solutions, ERP services, corporate training services, 
                  staffing solution services, database maintenance services, consultancy services




                                 SAMPLE 
                                                                                                                                  10
Competitive Landscape (2/2)
Competitive Scenario
                        K12 Techno 
Company Name                                               Company A                                 Company B
                         Services

                               Financial Information (INR mn – FY 2012)   

Total Revenue

Net Profit/(loss)

                                      Number of Schools (India)

Tie Ups With Schools 

                                      Geographic Presence (India)

North

South

East

West




                             SAMPLE 
                                                                    H: High;   L: Low;   M: Medium    Present  Not Present
                                                                                                                          11
Competitive Benchmarking
Key Financial Ratios – FY 20‐‐ (1/2)

      %              Operating Margin        Net Margin
                                                          B1
 20                                                                      • K12 recorded an operating margin of ‐‐ per cent, lower than 
                                                                    B2     that of both A and B which recorded operating margin of ‐‐ and 
 10
                                                                           ‐‐ per cent respectively
  0                                                                      • It recorded a net margin of ‐‐ per cent, higher than that of A 
          x1         x2            A1        A2                            which recorded a ‐‐ net margin but lower than B which 
‐10
                                                                           recorded net margin of ‐‐



                                                                E 
               K12                Company A               Company B




                                                              PL
      %              Return on Equity        ROCE
                                                                    B4


                                                             M
 10




                                                           SA
                                                           B3            • The company recorded return on equity (ROE) of ‐‐ per cent, 
  5
                                                                           lower than that of A and B which recorded ROE of ‐‐ and ‐‐ per 
  0                                                                        cent respectively
                                   A3         A4                         • It recorded return on capital employed (ROCE) of ‐‐ per cent, 
 ‐5       x3         x4
                                                                           lower than that of both A and B which recorded ROCE of ‐‐ and ‐
               K12                 Company A              Company B        ‐ per cent respectively

      %                          Operating costs

150
               x5                       A5
100                                                                      • The company recorded operating costs (% of Sales) of ‐‐per 
                                                               A6
                                                                           cent, higher than that of both A and B  which recorded 
50                                                                         operating costs of ‐‐ and ‐‐ per cent respectively
 0
               K12                Company A               Company B

                                                                                                                                             12
Appendix
Key Ratio Definitions
Operating Margin                    (Operating Income/Revenues)*100                    Measures company’s pricing strategy and operating efficiency
Net Margin                          (Net Profit / Revenues) *100                       Indicates the proportion of total revenues the company keeps as earnings
Profit Before Tax Margin            (Income Before Tax / Revenues *100                 Measures pre‐tax income over revenues
Return on Equity (ROE)              (Net Income / Shareholders Equity)*100             Assesses a company's ability to generate profits with the shareholders’ funds
Return on Capital (ROCE)            EBIT / (Total Assets – Current Liabilities)*100    Indicates efficiency and profitability of a company's capital investments
Return on Working Capital           (EBIT / Working Capital) *100                      Measures company’s profitability over its working capital
Return on Assets                    (EBIT / Total Assets)*100                          Indicates the company’s profitability relative to its total assets
                                                                                       Measures management’s efficiency of using the company’s fixed assets to 
Return on Fixed Assets              (EBIT / Fixed Assets) *100 
                                                                                       generate earnings
Operating Costs (% of Sales)        (Operating Expenses / Sales) *100                  Measures proportion of operating costs incurred for generating revenues
Administration Costs (% of Sales)   (Administrative Expenses / Sales) *100             Measures proportion of administration costs incurred for generating revenues
Interest Costs (% of Sales)         (Interest Expenses / Sales) *100                   Measures proportion of Interest costs incurred for generating revenues
Current Ratio                       Current Assets / Current Liabilities               Current Ratio measures a company's ability to pay its short‐term obligations
                                    {(Cash & Bank Balance + Marketable                 Measures a company’s ability to pay off current obligations through most liquid 
Cash Ratio
                                    Securities) / Current Liabilities)}                short‐term assets
Debt to Equity                      Total Liabilities / Shareholders Equity            Indicates the proportion of equity and debt the company uses to finance its assets
                                    {Total Debt / (Shareholders Equity + Total 
Debt to Capital Ratio                                                                  Evaluates the proportion of debt and equity in a company’s capital structure
                                    Debt)} 
Interest Coverage Ratio             EBIT / Interest Expense                            Determines the company's ability to pay interest on outstanding debt
Fixed Asset Turnover                Sales / Fixed Assets                               Indicates how efficiently the company’s fixed assets are used to generate revenues
Asset Turnover                      Sales / Total Assets                               Indicates how efficiently total assets are used to generate revenues
Current Asset Turnover              Sales / Current Assets                             Indicates how efficiently current assets are used to generate revenues
Working Capital Turnover            Sales / Working Capital                            Indicates how efficiently working capital is used to generate revenues
Capital Employed Turnover           Sales / (Shareholders Equity + Total Debt)         Indicates how efficiently equity is used to generate revenues


                                                                                                                                                                          13
                              Thank you for the attention
K12 Techno Services Pvt. Ltd. is a part of Netscribes’ Education Company Profile Series.

For more detailed information or customized research requirements please contact:

Phone:         +91 33 4027 6214/5
E‐Mail:        info@netscribes.com

Follow us on:




About Netscribes
Netscribes is a knowledge‐consulting and solutions firm with clientele across the globe. The company’s expertise spans areas of investment & 
business research, business & corporate intelligence, content‐management services, and knowledge‐software services. At its core lies a true 
value proposition that draws upon a vast knowledge base. Netscribes is a one‐stop shop designed to fulfil clients’ profitability and growth 
objectives.


Disclaimer: This report is published for general information only. Although high standards have been used in the preparation of this report,
Netscribes (India) Pvt. Ltd. or “Netscribes” is not responsible for any loss or damage arising from use of this document. This document is the 
sole property of Netscribes (India) Pvt. Ltd. and prior permission is required for guidelines on reproduction.


                                                                                                                                                  14

				
DOCUMENT INFO
Shared By:
Stats:
views:9
posted:2/19/2013
language:
pages:14
Description: For the complete report, get in touch with us at : info@netscribes.com The report begins with a fact sheet containing basic facts about the company such as contact details, latest revenue, and key competitors among others. This is accompanied by a brief description about the company’s line of business, geographic reach, types of educational solutions, major investors, and other characteristics. The next section provides a comprehensive list of all the clients of K12 Techno Services across various regions inIndiaalong with its headquarters. The products and services section talks about the various services provided by K12 Techno Services to schools. The key people section illustrates information about the company’s management personnel including details such as names, designation, educational qualifications, professional experiences, memberships of boards etc. It also provides an insight into shareholder details and ownership structure. Through SWOT analysis, the report highlights key internal factors that give the company an advantage or disadvantage over its peers along with key external factors prevailing in the industry that may have a favorable or unfavorable impact on the company’s operations. The report also covers the financial profile of the company including the balance sheet, profit and loss a/c and key financial ratios depicting the company’s overall financial performance for the given financial year/s. Industry Analysis provides top level understanding of the K12 education sector inIndiaincluding market size and growth along with the market segmentation. The competitive landscape section identifies key players of the industry drawing comparisons on parameters such as financial performance, service offerings along with brief descriptions about their line of businesses and operations. The company has also been benchmarked against its main competitors’ revenue and profit, number of stores and geographic presence. The report concludes with a section on t